IR релизы

ПАО «Ленэнерго» опубликовало финансовую отчётность за 9 месяцев 2017 года, подготовленную в соответствии с МСФО

За 9 месяцев 2017 года выручка Группы ПАО «Ленэнерго» выросла на 9,5% и составила 44 153 млн руб. Показатель EBITDA вырос на 19,0% и составил 19 374 млн руб. Чистая прибыль за отчетный период составила 6 726 млн руб. (за 9 месяцев 2017 года: 5 402 млн руб.).

в млн руб., если не указано иное

Наименование показателя

9 месяцев 2017

9 месяцев

2016

Изменение

Финансовые результаты

 

 

 

Выручка от реализации, в том числе:

44 153

40 329

9,5%

 - От услуг по передаче электроэнергии

36 333

33 132

9,7%

 - От услуг по технологическому присоединению

5 825

4 312

35,1%

 - От прочей деятельности

1 995

2 885

(30,8%)

Операционные расходы

34 544

33 325

3,7%

Операционная прибыль

9 609

7 004

37,2%

Чистая прибыль

6 726

5 402

24,5%

Рентабельность чистой прибыли, % 

15,23%

13,39%

1,8 п.п.

EBITDA

19 374

16 274

19,0%

Рентабельность EBITDA, % 

43,88%

40,35%

3,5 п.п.

Инвестиции

 

 

 

Капитальные вложения

11 829

7 650

54,6%

 

 

 

 

 

30.09.2017

31.12.2016

Изменение

Показатели отчета о финансовом положении

 

 

 

Активы

235 821

235 173

0,3%

Собственный капитал

153 171

148 341

3,3%

Рентабельность собственного капитала (ROE), %

5,89%

5,19%

0,75п.п.

Обязательства 

82 650

86 832

(4,8%)

Кредитный портфель и долговая позиция

 

 

 

Займы и кредиты

32 567

34 528

(5,7%)

Чистый долг

23 597

24 091

(2,1%)

Чистый долг/EBITDA за 12 месяцев

0,87

1,01

-

 

 

 

 

 

Примечания:
Показатель EBITDA рассчитан по формуле: прибыль до налогообложения + амортизация ОС и НМА + финансовые расходы - финансовые доходы
Показатель Чистый долг рассчитан по формуле: долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы - денежные средства и их эквиваленты – краткосрочные инвестиции
При расчете показателя ROE использована чистая прибыль за последние 12 месяцев

Выручка и финансовый результат

Выручка Группы

Выручка от реализации по итогам работы за 9 месяцев 2017 года составила 44 153 млн руб., что на 9,5% выше показателя за 9 месяцев 2016 года (40 329 млн руб.)

  • Увеличение выручки от оказания услуг по передаче электрической энергии за 9 месяцев 2017 года относительно аналогичного периода 2016 года обусловлено увеличением тарифных ставок в 2017 году относительно 2016 года, включением в объем полезного отпуска потребителей по бывшей зоне деятельности АО «СПб ЭС» и ростом полезного отпуска по группе «Население» в Ленинградской области.
  • Рост выручки от оказания услуг по технологическому присоединению за 9 месяцев 2017 года относительно аналогичного периода 2016 года обусловлен выполнением перед заявителями обязательств, накопленных до 01.01.2017.
  • Снижение выручки от прочей деятельности за 9 месяцев 2017 года относительно 9 месяцев 2016 года на 30,8% связано с уменьшением доходов по компенсационным договорам на 87,7%.

Операционные расходы Группы

Операционные расходы Группы за отчётный период составили 34 544 млн руб., что на 3,7% выше аналогичного показателя за 9 месяцев 2016 года.

 

9м2017

9м2016

Изменение

Итого операционные расходы

34 544

33 325

3,7%

Расходы по транспортировке электроэнергии

12 469

12 017

3,8%

Износ основных средств

9 468

7 758

22,0%

Расходы на оплату труда и налоги на фонд заработной платы

5 360

4 606

16,4%

Ремонт и обслуживание

1 321

996

32,6%

Налоги, кроме налога на прибыль

1 121

1 127

(0,5%)

Расходы в виде штрафов, пени, неустоек

483

97

397,9%

Арендная плата

328

464

(29,3%)

Резерв / (восстановление резерва) под обесценение и списание дебиторской задолженности

311

1 119

(72,2%)

Коммунальные услуги

300

276

8,7%

Амортизация НМА

296

1 512

(80,4%)

Резервы по судебным делам и претензиям

261

430

(39,3%)

Услуги коммерческого учета электроэнергии

257

261

(1,5%

Сырье и материалы

244

328

(25,6%)

Телекоммуникационные и информационные услуги

223

128

74,2%

Расходы на содержание вневедомственной охраны

192

176

9,1%

Расходы на социальную сферу

156

156

-

Консультационные, юридические и аудиторские услуги

101

107

(5,6%)

Агентские услуги

73

83

(12,0%)

Резерв/(восстановление резерва) под обесценение производственных запасов

3

80

(96,3%)

Прочие операционные расходы

1 577

1 604

(1,7%)

Комментарии по динамике наиболее существенных статей затрат:

Износ основных средств

Рост затрат на амортизацию основных средств на 22,0% произошел за счет увеличения их балансовой стоимости в результате ввода в эксплуатацию основных средств в 2016 г. в сумме 20 643 млн руб.

 Расходы на оплату труда и налоги на фонд заработной платы

Рост расходов на оплату труда на 16,4% произошел в связи c проведенными мероприятиями по индексации должностных окладов в соответствии с Коллективным договором ПАО «Ленэнерго», а также в связи с выравниванием должностных окладов промышленно-производственного персонала  филиалов в рамках реализации мероприятий по оптимизации бизнес-процессов Группы ПАО «Ленэнерго».

Амортизация НМА

Снижение затрат на амортизацию НМА на 80,4% произошло за счет снижения амортизации НМА «Доходные договоры», признанных в консолидированной отчетности по компаниям АО «СПб ЭС» и АО «ПЭС» на момент их приобретения. Большая часть доходных договоров была самортизирована в 2016 году.

Резерв / (восстановление резерва) под обесценение и списание дебиторской задолженности

Снижение расходов по созданию резерва под обесценение дебиторской задолженности на 72,2% обуславливается, в основном, снижением объемов сомнительной дебиторской задолженности, требующей создания резерва.

Резервы по судебным делам и претензиям

Уменьшение расходов по судебным делам и претензиям на 39,3% связано с восстановлением ранее созданного резерва в части урегулированных в пользу Группы судебных разбирательств.

Расходы в виде штрафов, пени, неустоек

Увеличение расходов в виде штрафов, пени, неустоек на 397,9% связано, в основном, с признанием в 2017 году штрафа в сумме 303 млн. руб. по соглашению с Минэнерго России.

Операционная прибыль Группы

Операционная прибыль Группы за 9 месяцев 2017 года составила 9 609 млн руб., что на 37,2% больше, чем за аналогичный период 2016 года.

Чистая прибыль Группы

По итогам 9 месяцев 2017 года Группа получила чистую прибыль в размере 6 726 млн руб. (за 9 месяцев 2016 года – 5 402 млн руб.). На положительную динамику финансового результата за 9 месяцев 2017 года помимо прироста выручки по передаче электроэнергии за вычетом технологических потерь на 9,7%,  существенное влияние оказал рост выручки по технологическому присоединению на 1 513 млн руб. (35,1%).

Показатель EBITDA

Показатель EBITDA за 9 месяцев 2017 года составил 19 374 млн руб., что на 19,0% выше аналогичного показателя за 9 месяцев 2016 года (16 274 млн руб.)

Расчет показателя EBITDA, млн руб.

EBITDA 

19 374

Прибыль до налогообложения

7 817

Амортизация ОС и НМА

9 764

Финансовые доходы

(640)

Финансовые расходы

2 433

Показатель рентабельности по EBITDA за 9 месяцев 2017 года вырос на 3,5 процентных пункта и составил 43,9%. Динамика показателя обусловлена более высокими темпами роста EBITDA по сравнению с увеличением выручки Группы.

Кредитный портфель и долговая позиция

Кредитный портфель в виде краткосрочных и долгосрочных кредитов и займов компании на конец отчетного периода составил 32 567 млн руб., что на 5,7% ниже аналогичного показателя на конец 2016 года.

Снижение задолженности по сумме основного долга относительно начала года обусловлено меньшей потребностью Группы в заемных средствах и досрочным погашением текущей задолженности вследствие положительного денежного потока по операционной деятельности за 9 месяцев 2017 года.

Задолженность по процентам уменьшилась за счет снижения процентной ставки по биржевым облигациям серии БО-05 по результатам прохождения оферт 23.01.2017 и 19.07.2017, а также проведенной в течение 9 месяцев 2017 года работой по оптимизации кредитного портфеля и минимизации расходов по обслуживанию долга в виде рефинансирования кредитов с более высокой процентной ставкой кредитами с менее высокой ставкой.

Чистый долг по итогам 9 месяцев 2017 года составил 23 597 млн руб., что на 2,1% ниже аналогичного показателя на конец 2016 года. Уменьшение чистого долга произошло за счет снижения задолженности по кредитам.

Показатель Чистый долг/EBITDA (за 12 месяцев) на конец отчетного периода составил 0,87 против 1,01 по состоянию на 31.12.2016.

Инвестиции

Объем капитальных вложений за 9 месяцев 2017 года составил 11 829 млн руб., что на 54,6% выше показателя за 9 месяцев 2016 года (7 650млн руб.).